OTP Invest entwickelt seit Jahren innovative Modelle für das Management finanzieller Vermögenswerte, die Investoren die Möglichkeit bieten, diese durch die von der Gesellschaft verwalteten Investmentfonds kennenzulernen. Sie wird von den Erwartungen ihrer bestehenden und zukünftigen Investoren geleitet. Investoren möchten keine großen Verluste in ihren Portfolios, die das Ergebnis der Turbulenzen sind, die gelegentlich an den Kapitalmärkten auftreten können. Darüber hinaus möchten Investoren an dem Marktwachstum während der Phasen der Wachstumszyklen des Aktienmarktes teilnehmen. So verständlich die Angst vor gelegentlichen Turbulenzen ist, sollte erkannt werden, dass ohne Risiko keine Erträge erzielt werden können. Diese Situation ist auch in der Unternehmenswelt präsent.
Unabhängig von Zyklen
Es gibt drei grundlegende Säulen der Investition: Liquidität, Sicherheit und Rentabilität. Vor der Auswahl einer Strategie ist es notwendig zu entscheiden, welches dieser drei Prinzipien wichtiger ist als die anderen. Es ist unmöglich, eine Strategie zu entwickeln, die maximal sicher, liquide und gleichzeitig sehr rentabel ist. Angesichts dieser Fakten entwickelt OTP Invest Investitionskonzepte, die versuchen, die Erwartungen der Kunden durch rationale Auswahl innerhalb des Raums, der durch die Säulen Sicherheit, Liquidität und Rentabilität begrenzt ist, maximal zu erfüllen.
In entwickelten Kapitalmärkten hat sich das umgangssprachlich als absolute Rendite bekannte Investitionskonzept längst etabliert. Die Idee dieses Konzepts besteht darin, eine Anlagestrategie zu schaffen, die weitgehend unabhängig von wirtschaftlichen Zyklen ist, durch geringe Preisvolatilität gekennzeichnet ist und in Krisensituationen (wenn der Markt anfällig für Turbulenzen und signifikante Rückgänge der Preise von Finanzinstrumenten ist) ein sehr robustes Verhalten zeigt.
Gleichzeitig bietet eine solche Strategie den Investoren eine angemessene Rentabilität auf das investierte Kapital. Mit sportlicher Terminologie folgt eine solche Strategie der Philosophie ‚eine solide und stabile Verteidigung zu haben und jede Gelegenheit zu nutzen, um Tore zu erzielen‘. Dies waren die grundlegenden Prinzipien, auf denen die Anlagestrategie basierte, die in den meisten von OTP Invest verwalteten Investmentfonds verankert ist, und sie wurde am häufigsten im Mischfonds OTP Absolute angewendet.
Eine breite Palette von Investitionen
Die meisten Mischfonds haben eine klassische 60/40-Allokation, bei der Aktien 60 Prozent des Portfolios und Anleihen 40 Prozent ausmachen. Auf den ersten Blick hat ein solches Portfolio ein gutes Verhältnis der Investition in verschiedene Wertpapiere und ein ausgewogenes Risiko, aber es sollte beachtet werden, dass ein solches Portfolio eine Volatilität (Preisbewegungen) aufweist, die überwiegend (90 Prozent) aus Investitionen in Aktien resultiert. Wenn wir die Volatilität eines solchen Portfolios reduzieren wollten, müssten wir den Anteil der Anleihen erhöhen.
