Paneuropäischer Fonds: Ein Modell für Altersvorsorge für Personen, die häufig in mehreren EU-Ländern umziehen und arbeiten

Kürzlich ist ein neuer Fonds im Bereich der Altersvorsorge und Versicherung aufgetaucht, der von der Kroatischen Aufsichtsbehörde für Finanzdienstleistungen (HANFA) die Genehmigung erhalten hat, auf dem kroatischen Markt tätig zu sein. Dies ist das Paneuropäische Altersvorsorgeprodukt (PEPP), das erstmals von der slowakischen Investmentgesellschaft Finax genutzt wurde und auch das erste Unternehmen ist, das in Kroatien eine solche Dienstleistung anbieten darf, registriert in der Slowakei und anschließend von HANFA bestätigt.

– Das Gesetz zur Umsetzung der Verordnung (EU) 2019/1238 über das Paneuropäische persönliche Altersvorsorgeprodukt (PEPP), das Ende 2022 verabschiedet wurde, hat die rechtlichen Voraussetzungen für die Schaffung eines neuen paneuropäischen Altersvorsorgeprodukts. Dies ist ein neues Modell der freiwilligen Altersvorsorge. PEPP ersetzt nicht die bestehenden nationalen gesetzlichen und beruflichen Rentensysteme und -produkte, noch harmonisiert oder beeinflusst es diese. Neben Pensionsgesellschaften (im Falle von freiwilligen Altersvorsorge) kann es auch von Pensionsversicherungsunternehmen, Institutionen für berufliche Versicherungen aus anderen Mitgliedstaaten sowie von Banken, Investmentgesellschaften und Versicherungsunternehmen genutzt werden – erklären sie bei HANFA.

Im Falle dieses spezifischen PEPP-Produkts besteht der Hauptunterschied zu einem freiwilligen Pensionsfonds darin, dass dieses PEPP als Portfolio angeboten wird, das von einer Investmentgesellschaft verwaltet wird, während ein freiwilliger Pensionsfonds von einer Pensionsfondsverwaltungsgesellschaft verwaltet wird.

Das PEPP-Produkt kann in Form eines Fonds, Portfolios oder sogar eines Versicherungsprodukts genutzt werden, sodass der Hauptunterschied zu früheren Modellen von Pensionsfonds in der Form liegt, in der das PEPP eingerichtet wird, und dann innerhalb jeder dieser Kategorien gibt es Unterschiede in der Art/Struktur der Investitionen. Da es in verschiedenen Formen auftreten kann, kann es auch unter verschiedene regulatorische Rahmenbedingungen fallen (z. B. Versicherung, Portfolio/Investition usw.).

Investition in Investmentfonds

– Das Unternehmen wird den Bürgern zwei langfristige Sparmodelle anbieten, und die Mittel werden in an der Börse gehandelten Investmentfonds investiert, nämlich in sogenannte ETFs (Exchange Traded Funds). Im PEPP 100-60-Modell wird das Unternehmen das gesamte Vermögen in Aktien-ETFs investieren, während im 80-60-Modell 80 Prozent des Vermögens in Aktien und 20 Prozent in den Anleihemarkt investiert werden. Zehn Jahre vor der geplanten Rente wird sich diese Struktur, so die Ankündigung der Gründer, ändern – fügen sie bei HANFA hinzu.

Diese Art der Altersvorsorge wird den Bürgern zugutekommen, die häufig in mehreren EU-Mitgliedstaaten umziehen und arbeiten, da sie in der Lage sein werden, ihre Rentenansprüche von einem Land in ein anderes zu übertragen, sowie denen, die zu einem anderen Modell der Altersvorsorge beitragen möchten. Geld kann vor dem 55. Lebensjahr nicht abgehoben werden, ähnlich wie bei bestehenden kroatischen freiwilligen Pensionsfonds.

– Die Bürger müssen sich im Detail mit den Eigenschaften jedes PEPP-Produkts vertrautmachen, das auf dem Markt erscheinen wird, bevor sie eine finanzielle Entscheidung treffen, und es ist wichtig, das sogenannte Schlüssel-Informationsdokument (KID) anzufordern und gründlich zu studieren, das wichtige Merkmale des Produkts präsentiert – von Kosten bis zu potenziellen Gewinnen/Verlusten von Investitionen und auch kurz das Risikoprofil und andere wichtige Merkmale des Produkts erklärt. Durch den Vergleich mehrerer PEPP-Produkte wird jeder in der Lage sein, das für ihn am besten geeignete auszuwählen – schließen sie bei HANFA.

Sowohl dieses Unternehmen als auch alle Unternehmen, die sich entscheiden, dieses Finanzprodukt auf den Markt zu bringen, sind verpflichtet, eine Lizenz bei der Aufsichtsbehörde in ihrem Heimatland zu beantragen, und nach Erhalt der Genehmigung von der Europäischen Aufsichtsbehörde für Versicherungen und betriebliche Altersversorgung (EIOPA) wird es im zentralen Register der PEPPs auf EU-Ebene registriert.